Wall Street versucht, nach dem "schwarzen Donnerstag" zu steigen. Aber die neuen Arbeitsplätze treiben die Fed-Raten an - Corriere della Sera

Wall Street versuchte einen Rebound nach einem scharfen Verkauf als "schwarzer Donnerstag" beschrieben, während ein stärker als erwartet Arbeitsplätze Bericht hat die Erwartungen für Federal Reserve Rate höher. Der Übertragungskanal durchläuft Zinsunterschiede und Inflationsreparaturen: Ein fester Arbeitsmarkt reduziert die Wahrscheinlichkeit einer kurzfristigen Geldentlastung, hebt die Renditen des Schatzamtes und unterstützt den US-Dollar im Vergleich zu wichtigen Pendants. Die S&P 500 ist am stärksten durch Bewertungsdruck ausgesetzt, da höhere Diskontsätze den Gegenwartswert der künftigen Gewinne komprimieren, wobei ratesensibles Wachstum und langfristige Aktien typischerweise den größten Druck auf sich ziehen. Dollar-denomierte Vermögenswerte und US-Equity-Indizes stehen vor unterschiedlichen Kräften, da die Währungsstärke auch bei inländischen Wachstumsdaten auf multinationaler Ertragsübersetzung abwiegen kann. Trader sollten die bevorstehende Veröffentlichung des Verbraucherpreisindex und den Kommentar der Federal Reserve zum Lohnwachstum beobachten, da diese bestimmen, ob die Rate-Hike-Repression nachhaltig ist oder umgekehrt.

Der US-Dollar (USD) ist die wichtigste Reservewährung der Welt und die Basis für die meisten großen Devisenwährungen. Schlagzeilen über die Politik der Federal Reserve, US-Makrodaten (VPI, NFP, BIP) und Renditeverschiebungen bei Staatsanleihen bestimmen typischerweise innerhalb von Sekunden nach der Veröffentlichung die Richtung des USD-Paares.

Nachrichten mit großer Auswirkung sind in der Regel ein marktbewegendes Ereignis mit mehreren Pip- oder mehreren Prozent Intraday-Reaktionen. Beispiele hierfür sind Zinsentscheidungen der Zentralbanken, wichtige CPI-/NFP-Veröffentlichungen, geopolitische Schocks, Gewinnüberschreitungen/-ausfälle von Mega-Caps und regulatorische Ankündigungen. Händler reduzieren oder sichern in der Regel ihre Positionen im Vorfeld geplanter Ereignisse mit HOHER Auswirkung ab und verfolgen die Nachrichten in Echtzeit, um auf unvorhergesehene Ereignisse (Schlagzeilen zum Krieg, Notstandserklärungen der Zentralbanken, überraschende Kapitalmaßnahmen) zu reagieren. Die Squaw-Box des Trading News Terminal liest jede Schlagzeile mit großer Wirkung sofort vor, sobald sie auf dem Kabel landet – so müssen aktive Händler nicht auf den Feed starren.

Aktive Trader folgen typischerweise einem dreistufigen Ablauf, wenn eine marktbewegende Schlagzeile über den Ticker läuft: (1) lesen — die Schlagzeile auf dem Terminal lesen oder über die Squawk Box hören; (2) bewerten — ob die Nachricht bereits eingepreist ist (durch Prüfung der Kursbewegung in den Sekunden davor) oder ob es sich um wirklich neue Information handelt; (3) handeln — entweder eine Ausbruchsposition eröffnen, eine Überreaktion faden oder Stops bei bestehenden Trades nachziehen. Der Pro-Plan von Trading News Terminal liefert Schlagzeilen auf Wire-Niveau innerhalb von Sekunden nach der Quelle, mit automatischem Audio-Squawk bei jedem Ereignis mit HOHEM Impact, sodass der Lesen-Bewerten-Handeln-Zyklus nie auf einen Refresh-Button warten muss.