Le crédit privé ouvre la porte au retour des banques de Wall Street : « La lutte acharnée ne fait que commencer »

Des rapports récents indiquent que les vulnérabilités du marché du crédit privé pourraient créer des opportunités pour les banques de Wall Street de regagner des parts de marché. Ce changement est probablement dû à un changement dans l’appétit pour le risque des investisseurs, les inquiétudes concernant les défauts de crédit privés entraînant une réévaluation des flux de capitaux vers les institutions bancaires plus traditionnelles. Les banques du S&P 500 et de Wall Street (WAR) pourraient être particulièrement touchées, car l'augmentation des activités de prêt des banques pourrait renforcer leur rentabilité et leur position sur le marché. Les traders surveilleront les prochains rapports sur les bénéfices des grandes banques, qui pourraient donner un aperçu de leurs stratégies et de leurs performances dans ce paysage en évolution.

Les nouvelles à fort impact sont généralement un événement qui fait évoluer le marché avec des réactions intrajournalières de plusieurs pips ou de plusieurs pour cent. Les exemples incluent les décisions de taux des banques centrales, les publications majeures de l’IPC/NFP, les chocs géopolitiques, les bénéfices dépassés ou manqués des méga-capitalisations et les annonces réglementaires. Les traders réduisent généralement leurs positions ou se couvrent avant les événements planifiés à fort impact, et suivent le fil en temps réel pour réagir aux événements imprévus (titres de guerre, déclarations d'urgence de la banque centrale, opérations surprises sur titres). La boîte à cris du Trading News Terminal lit à haute voix chaque titre à ÉLEVÉ impact au moment où il arrive sur le fil - afin que les traders actifs n'aient pas à regarder le flux.

Les traders actifs suivent généralement un processus en trois étapes lorsqu'une actualité qui fait bouger le marché tombe sur le fil : (1) lire le titre sur le terminal ou l'entendre sur la squawk box ; (2) évaluer si la nouvelle est déjà intégrée dans les prix (en vérifiant le price action des secondes précédentes) ou s'il s'agit d'une information réellement nouvelle ; (3) agir — en entrant sur une position de cassure, en fadant une surréaction ou en resserrant les stops sur les positions existantes. Le plan Pro de Trading News Terminal livre des titres niveau wire en quelques secondes après la source, avec squawk audio automatique sur chaque événement à FORT impact, pour que le cycle lire-évaluer-agir n'attende jamais un bouton de rafraîchissement.